Kreditklemme in Taiwan treibt Zinsen für manche Erstwohnungskredite trotz Lockerung über 3 Prozent

Käufer müssen mit höheren Zinsen und längeren Wartezeiten auf die Auszahlung rechnen

Laut einer am 3. November 2026 vorgestellten Umfrage der Yung Ching Realty Group verlangen einige Privatbanken in Taiwan für Hypotheken an Erstkäufer mehr als 3 Prozent Zinsen, während andere keine Anträge mehr annehmen. Bei vielen Banken mit staatlicher Beteiligung müssen Käufer, deren Kreditantrag bewilligt wird, schätzungsweise bis Ende Dezember 2026 oder Januar 2027 auf die Auszahlung warten.

Die Ergebnisse zeigen, wie schwierig die Finanzierung trotz der Lockerung einer Beschränkung für Hypotheken auf Zweitwohnungen durch die Zentralbank im September weiterhin ist. Der maximal mögliche Kreditanteil für Privatpersonen beim Kauf einer Zweitwohnung stieg von 60 auf 70 Prozent. Die Banken halten jedoch an strengen Kreditvergabebedingungen fest. Einige lehnen neue Anträge gänzlich ab.

Erstkäufer haben im Allgemeinen mehr Möglichkeiten als Menschen, die eine Hypothek für eine Zweitwohnung suchen. Dennoch hängt der Zugang von der Bank, ihrem noch verfügbaren Hypothekenkontingent und den Einzelheiten des Antrags ab. Käufer können gleich mit drei Einschränkungen konfrontiert sein: einem höheren Zinssatz, einem geringeren Kredit als erwartet und einer Auszahlung, die später erfolgt, als es der Kauf erfordert.

Wo Erstwohnungskredite noch erhältlich sind

Die meisten Banken mit staatlicher Beteiligung haben laut der Umfrage noch Spielraum für Kredite an Erstkäufer. Bei einigen wird das Hypothekenkontingent jedoch zentral von der jeweiligen Hauptverwaltung gesteuert. Die einzelnen Filialen müssen daher mit Grenzen dafür arbeiten, wie viel Finanzierung sie arrangieren können.

Die anfänglichen Zinssätze bei diesen Banken lagen in der Regel bei mindestens 2,5 bis 2,6 Prozent. Die geschätzten Auszahlungstermine, zu denen die Bank das Hypothekendarlehen tatsächlich bereitstellt, lagen überwiegend zwischen Ende Dezember 2026 und Januar 2027. Wer einen Kauf noch vorher abschließen will, für den kann der Zeitpunkt genauso wichtig sein wie der Zinssatz.

Bei den Privatbanken zeigte sich ein uneinheitlicheres Bild. Einige hatten Anträge von Erstkäufern ausgesetzt, manche verlangten, dass sich Kunden auf eine Warteliste setzen ließen, und andere bedienten nur VIP-Kunden. Die anfänglichen Zinssätze lagen bei mindestens 2,5 Prozent; einige Banken verlangten mehr als 3 Prozent. Die Umfrage nannte weder die betreffenden Banken noch die Zahl der Institute, die Anträge beschränkten.

Warum derselbe Käufer unterschiedliche Antworten erhält

Chen Chin-ping, stellvertretender Leiter des Forschungs- und Entwicklungszentrums von Yung Ching Realty, sagte, dass sowohl die Schwierigkeit, eine Hypothek für eine Erstwohnung zu erhalten, als auch der Auszahlungszeitpunkt von den Kontingenten der jeweiligen Bank und den Bedingungen des Einzelfalls abhingen. Auch die Zinssätze und der Anteil des Kaufpreises, der über den Kredit finanziert werde, unterschieden sich.

Bei einer Hypothek geht es daher um mehr als einen beworbenen Zinssatz. Käufer müssen wissen, welchen Kreditbetrag die Bank bewilligt, welche Zinsen sie verlangt und wann das Geld eingeht. Eine Bank kann weiterhin Anträge annehmen, obwohl sie nur begrenzten Spielraum hat, die Mittel zeitnah auszuzahlen.

Für Haushalte wirken sich diese Unterschiede auf die Höhe der Ersparnisse aus, die zum Abschluss des Kaufs benötigt werden. Bewilligt die Bank eine kleinere Hypothek als erwartet, müssen Käufer mehr Eigenmittel aufbringen. Geht das Geld später als zum vereinbarten Zahlungstermin ein, muss der Zeitplan des Kaufs angepasst werden, selbst wenn die vorgesehene Kredithöhe ausreicht.

Für Zweitwohnungskäufer gelten strengere Bedingungen

Hypotheken für Zweitwohnungen waren schwieriger zu erhalten als solche für Erstwohnungen. Bei Banken, die Anträge für Zweitwohnungen bearbeiteten, lagen die anfänglichen Zinssätze bei mindestens 3 Prozent, unabhängig davon, ob es sich um private Banken oder Institute mit staatlicher Beteiligung handelte. Viele Banken lehnten Anträge vorübergehend ab; diejenigen, die sie weiterhin annahmen, prüften sie streng.

Chen sagte, die Banken blieben auch nach der Anpassung der Vorgaben im September vorsichtig. Einige lehnten Anträge grundsätzlich ab, andere legten strenge Bewilligungsmaßstäbe an. Die Umfrage stellte daher bei den Antragsbedingungen kaum eine unmittelbare Verbesserung fest.

Die beiden Gruppen von Kreditnehmern stehen somit vor unterschiedlichen Herausforderungen. Erstkäufer finden bei Banken mit staatlicher Beteiligung möglicherweise noch Kreditmöglichkeiten, müssen aber mit Wartezeiten auf die Auszahlung rechnen. Zweitwohnungskäufer haben eine kleinere Auswahl an Kreditgebern; bei Banken, die ihren Antrag prüfen, liegen die anfänglichen Zinssätze bei mindestens 3 Prozent.

Was die Erhöhung von 60 auf 70 Prozent verändert

Mit der Anpassung im September erhöhte die Zentralbank den maximalen Hypothekenanteil für Privatpersonen, die eine Zweitwohnung kaufen, von 60 auf 70 Prozent. Dieser Anteil wird oft als Beleihungsauslauf bezeichnet: Er setzt den Kredit ins Verhältnis zum Immobilienwert, der für die Beleihung zugrunde gelegt wird. Den verbleibenden Betrag müssen Käufer aus eigenen Mitteln aufbringen.

Zur Veranschaulichung: Wird der Beleihungswert einer Wohnung mit 10 Millionen NT-Dollar angesetzt, ergäbe eine Hypothek über 60 Prozent einen Kredit von 6 Millionen NT-Dollar. Die Käufer müssten die restlichen 4 Millionen selbst aufbringen. Bei einer Hypothek über 70 Prozent wären es 7 Millionen NT-Dollar, sodass ihr Eigenanteil auf 3 Millionen sinken würde, ohne Steuern, Gebühren und sonstige Kosten.

Unter diesen Annahmen sinkt der erforderliche Eigenanteil um 1 Million NT-Dollar oder 25 Prozent des ursprünglichen Betrags von 4 Millionen. Die Hypothek steigt um denselben Betrag. Der Haushalt benötigt zu Beginn weniger Eigenmittel, nimmt dafür aber mehr Schulden auf, die zurückgezahlt werden müssen.

Die Banken prüfen weiterhin Einkommen, bestehende Schulden und die Immobilie, bevor sie über die Bewilligung entscheiden. Die neue Obergrenze erlaubt ihnen, einen höheren Anteil zu finanzieren; über den tatsächlich bewilligten Betrag entscheiden sie im Einzelfall. Deshalb kann eine Änderung des zulässigen Prozentsatzes zugleich mit Wartelisten, strengen Prüfungen und ausgesetzten Anträgen einhergehen.

Warum beim Wohnungswechsel das Timing entscheidend ist

Haushalte, die ihr bisheriges Zuhause ersetzen, könnten von der höheren Hypothekenobergrenze profitieren. Eine Familie, die ihr nächstes Zuhause kauft, bevor sie die bisherige Immobilie verkauft hat, benötigt möglicherweise eine Finanzierung, solange ihr Geld noch in der alten Immobilie gebunden ist. Eine höhere Hypothek kann den während dieser Übergangszeit erforderlichen Eigenkapitalbedarf senken.

Für diese Haushalte sind drei Termine wichtig: der Verkauf der alten Wohnung, die Fälligkeit der Zahlung für die neue Wohnung und die Auszahlung des Kredits durch die Bank. Angesichts der laut Umfrage geschätzten Wartezeit bis Ende Dezember oder Januar ist diese Abstimmung besonders wichtig für Käufer, die im November einen Immobilienkauf vereinbaren.

Auch die monatliche Belastbarkeit ist Teil der Prüfung durch die Bank. Ein höherer Kredit kann den anfänglichen Eigenmittelbedarf verringern, zugleich aber den Betrag erhöhen, der aus dem Haushaltseinkommen zurückgezahlt werden muss. Käufer sollten den geplanten Kredit zusammen mit bestehenden Schulden und der Möglichkeit berücksichtigen, während des Umzugs finanzielle Verpflichtungen für beide Immobilien zu tragen.

Der praktische Nutzen der Änderung im September hängt daher davon ab, dass mehrere Voraussetzungen erfüllt sind: Eine Bank muss zur Kreditvergabe bereit sein, der bewilligte Betrag muss zum Kauf passen, die Raten müssen tragbar sein und der Auszahlungstermin muss mit dem Abschluss des Kaufs übereinstimmen. Der höhere zulässige Kreditanteil senkt den anfänglichen Finanzierungsbedarf; wie viel davon den Käufern tatsächlich zugutekommt, hängt von der Entscheidung der Bank ab.

Die Zeitpunkte hinter der Finanzierungsklemme

Die politische Änderung und die Kreditumfrage beschreiben verschiedene Phasen desselben Prozesses. Im September wurde der zulässige Hypothekenanteil für Zweitwohnungen erhöht. Im November stellte die Umfrage weiterhin einen eingeschränkten Zugang zu Krediten fest. Einige Erstkäufer mussten demnach bis zum Jahreswechsel auf die Auszahlung warten.

• September 2026: Die Zentralbank erhöhte den maximalen Kreditanteil für Hypotheken an Privatpersonen, die eine Zweitwohnung kaufen, von 60 auf 70 Prozent.
• 3. November 2026: Laut Umfrage verlangten einige Privatbanken für Erstwohnungskredite mehr als 3 Prozent Zinsen, nahmen keine Anträge mehr an und verschärften die Bedingungen für Kredite auf Zweitwohnungen.
• Ende Dezember 2026 bis Januar 2027: Viele Banken mit staatlicher Beteiligung rechneten damit, Erstwohnungskredite in diesem Zeitraum auszuzahlen.

Wer jetzt eine Finanzierung arrangiert, sollte vom Kreditgeber vollständige Angaben zu den Konditionen erhalten: zum Betrag, zum Zinssatz und zum voraussichtlichen Auszahlungstermin. Die zentrale Erkenntnis der Umfrage lautet, dass alle drei weiterhin vom jeweiligen Institut und vom Antrag abhängen, obwohl die Vorgaben im September gelockert wurden.

Wichtige Punkte

• Einige Privatbanken verlangten für Hypotheken an Erstkäufer mehr als 3 Prozent Zinsen; andere nahmen keine Anträge mehr an.
• Die meisten Banken mit staatlicher Beteiligung hatten noch Spielraum für Kredite an Erstkäufer. Die anfänglichen Zinssätze lagen in der Regel bei mindestens 2,5 bis 2,6 Prozent.
• Viele Banken rechneten damit, Erstwohnungskredite Ende Dezember 2026 oder im Januar 2027 auszuzahlen.
• Bei Banken, die Anträge für Zweitwohnungskredite annahmen, lagen die Zinssätze bei mindestens 3 Prozent.
• Die Erhöhung der Obergrenze für Hypotheken auf Zweitwohnungen von 60 auf 70 Prozent im September kann den anfänglichen Eigenmittelbedarf senken. Die Bewilligung hängt jedoch weiterhin von den Kapazitäten der Bank und den Umständen des Kreditnehmers ab.