Indien dreht den Spieß gegenüber China um: Die große Wende in den Lieferketten beginnt

Eine historische Umkehr der Handelsströme

Jahrelang folgte der Strom elektronischer Bauteile zwischen Indien und China einem vorhersehbaren Muster. Indische Fabriken importierten anspruchsvolle Teile von chinesischen Lieferanten, montierten daraus fertige Geräte und verschifften sie auf die Weltmärkte. Aus dieser Einbahnstraße ist plötzlich eine Route in beide Richtungen geworden. Im laufenden Haushaltsjahr haben indische Zulieferer von Apple Bauteile und Baugruppen im Rekordwert von 2,5 Milliarden US-Dollar nach China exportiert. Prognosen zufolge könnte der Wert bis zum Jahresende auf 3,5 Milliarden US-Dollar steigen. Das ist ein dramatischer Sprung gegenüber nur 920 Millionen US-Dollar im Haushaltsjahr 2025 und den in den Vorjahren nahezu vernachlässigbaren Werten.

Der Anstieg ist mehr als eine statistische Ausnahme. Er signalisiert einen strukturellen Wandel in der Funktionsweise globaler Elektroniklieferketten. Indische Produktionsstätten liefern nun wichtige Vorprodukte wie Leiterplattenbaugruppen, mechanische Gehäuse, flexible Leiterplattenbaugruppen und leitfähige Graphittasten zurück nach China. Diese Bauteile fließen direkt in Produktionslinien ein, in denen Geräte für den weltweit größten Unterhaltungselektronikkonzern montiert werden. Die Entwicklung stellt lang gehegte Annahmen über Indiens Rolle in der globalen Fertigung infrage. Das Land galt bislang als Endmontagestandort für fertige Waren und ist nun tiefer in globale Wertschöpfungsketten eingebunden. Wie ein Branchenmanager mit Einblick in die Lieferkettendynamik feststellte, war ein derartiges Exportwachstum undenkbar, als Apple 2021 damit begann, die iPhone-Produktion von China nach Indien zu verlagern. Der Wandel zeigt, wie rasch sich Fertigungskapazitäten entwickeln können, wenn politische Anreize mit Unternehmensstrategien übereinstimmen und Investitionen auf technologische Weiterentwicklung statt auf einfache Kostenvorteile durch niedrige Löhne abzielen.

Von der Endmontage zur Bauteilfertigung

Um die Bedeutung dieser Umkehr zu verstehen, muss man die Grenzen des bisherigen indischen Fertigungsmodells kennen. Mehr als ein Jahrzehnt lang beruhte das Wachstum der Elektronikindustrie des Landes vor allem auf der Endmontage. Zwar gelang es mit dem Programm „Production Linked Incentive“, internationale Marken anzuziehen und die Smartphoneproduktion auszubauen, doch es verdeckte eine anhaltende Schwachstelle. Der Anteil der im Inland geschaffenen Wertschöpfung stagnierte bei etwa 15 bis 20 Prozent, weil die Hersteller die meisten Bauteile, Materialien und Baugruppen vorwiegend aus China importierten.

Diese Abhängigkeit barg Risiken. Die Lieferketten blieben geopolitischen Störungen und logistischen Engpässen ausgesetzt. Ein großer Teil der wirtschaftlichen Wertschöpfung aus Indiens Fertigungstätigkeit fiel anderswo an. Das 2025 gestartete Programm zur Fertigung von Elektronikkomponenten sollte genau diese Lücke schließen. Indem es die Produktion von Bauteilen, Materialien und Fertigungsanlagen im Inland fördert, soll die Initiative Indien von einem Montagezentrum in ein vollständig integriertes Fertigungsökosystem verwandeln.

Bauteile bilden den Kern der Wertschöpfung in der Elektronikfertigung. Produkte wie Leiterplatten, Displaymodule, Steckverbinder und Batteriezellen machen einen erheblichen Anteil am Gesamtwert eines Produkts aus. Die Kontrolle über diese Vorprodukte bestimmt die Kosteneffizienz, die technologischen Fähigkeiten und die Widerstandsfähigkeit. Der Ausbau der Bauteilfertigung im Rahmen des ECMS trägt dieser Tatsache Rechnung. Die genehmigten Projekte decken mehrere Bereiche ab, von Unterhaltungselektronik bis hin zur Automobilindustrie und strategischen Branchen. Indem Indien die Produktion wichtiger Vorprodukte im Land ansiedelt, verringert es seine Importabhängigkeit und verkürzt zugleich die Lieferketten.

Das Apple-Ökosystem als Motor des Wandels

Mehrere große Zulieferer haben den Anstieg der Exporte nach China vorangetrieben. Unternehmen wie Foxconn, Tata Electronics, Tata-eigene Pegatron Technology India, Motherson Group, Salcomp, TRIL Bangalore und Yuzhan Technology haben alle zu den Lieferungen beigetragen. Diese Unternehmen fertigen mechanische Gehäuse von Grund auf, darunter Gehäuse für iPhones und andere Apple-Geräte. Die exportierten Bauteile fallen unter drei Codes des Harmonisierten Systems und haben seit April 2025 deutlich an Bedeutung gewonnen.

Indiens Bauteilexporte reichen über China hinaus. Zulieferer haben inzwischen auch begonnen, Teile nach Vietnam zu liefern, einem weiteren wichtigen Standort in Apples Fertigungsnetzwerk. Dieser Warenstrom in mehrere Richtungen zeigt, dass sich Indien als zentraler Knotenpunkt in den asiatischen Elektroniklieferketten positioniert und nicht mehr nur als peripherer Montagestandort. Die Entwicklung entspricht Apples umfassenderer Strategie, die Abhängigkeit von einzelnen Ländern zu verringern und zugleich die lokale Wertschöpfung an mehreren Fertigungsstandorten auszubauen.

Der frühere NITI-Aayog-Chef Amitabh Kant hob den politischen Erfolg hinter diesem Wandel hervor und merkte an, dass die Entwicklung die anfänglichen Prognosen übertroffen habe.

Das Apple-Ökosystem hat begonnen, Bauteile und Baugruppen nach China zu exportieren. Als das PLI-Programm für Smartphones erstmals konzipiert wurde, war das unvorstellbar.

Im Rahmen des PLI-Programms für Smartphones hat Apple innerhalb von fünf Jahren iPhones im Wert von 70 Milliarden US-Dollar in Indien produziert. Davon entfielen 51 Milliarden US-Dollar oder knapp 73 Prozent auf Exporte. Indien ist zum weltweit zweitgrößten Hersteller von Mobiltelefonen aufgestiegen und hat China kürzlich als wichtigsten Smartphone-Exporteur in die Vereinigten Staaten überholt.

Politischer Rahmen und strategische Anreize

Indiens Ambitionen im Elektronikbereich beruhen auf einer dreiteiligen politischen Architektur. Das PLI-Programm hat die Produktion fertiger Waren in großem Maßstab ermöglicht. Die Halbleiterinitiative soll vorgelagerte Kapazitäten in der Chipfertigung und -verpackung aufbauen. Das ECMS schließt die entscheidende mittlere Ebene, indem es sich auf Bauteile und Materialien konzentriert. Diese mittlere Ebene ermöglicht es, das System als integriertes Ökosystem statt als Ansammlung voneinander isolierter Initiativen funktionieren zu lassen.

Die Regierung hat im Rahmen des ECMS sieben Projekte genehmigt und Zuschüsse in Höhe von 55,32 Milliarden Rupien (626 Millionen US-Dollar) bewilligt. Die Projekte sollen den Aufbau einer lokalen Fertigung von Kameramodulen, mehrlagigen Leiterplatten und modernen Leiterplatten mit hoher Packungsdichte ermöglichen, wie sie in Smartphones, tragbaren Geräten und medizinischen Geräten zum Einsatz kommen. Elektronik- und IT-Minister Ashwini Vaishnaw erläuterte die Auswirkungen der neuen Kapazitäten auf die heimische Produktion.

20 % unseres Inlandsbedarfs an Leiterplatten und 15 % der Kameramodul-Baugruppen werden durch die Produktion in diesen [sieben] Werken gedeckt. Rund 60 % der Gesamtproduktion dieser Werke werden exportiert.

Branchenprognosen zufolge könnte der indische Markt für Elektronikkomponenten bis 2030 ein Volumen von 150 Milliarden US-Dollar erreichen, während der gesamte Elektronikmarkt auf 500 Milliarden US-Dollar anwachsen könnte. Dafür sind anhaltende Investitionen in Qualifikationen und Technologie nötig. Die Bauteilfertigung erfordert Fachwissen in Materialwissenschaft, Präzisionstechnik, Prozesssteuerung und Automatisierung. Der Ausbau schafft Zehntausende direkte Arbeitsplätze, die höhere technische Qualifikationen erfordern, und legt damit das Fundament für anspruchsvolle Entwicklungs- und Forschungsaktivitäten.

Umgang mit globalen Handelsspannungen

Indiens Aufstieg als Fertigungsstandort fällt mit den zunehmenden Handelsspannungen zwischen den Vereinigten Staaten und China zusammen. US-Präsident Donald Trump hat Zölle von 125 Prozent auf chinesische Waren verhängt. Daraufhin bemühen sich Zulieferer, ihre Produktionsstandorte breiter aufzustellen. Chinesische Hersteller von Elektronikkomponenten bieten indischen Unternehmen bei Vertragsverhandlungen inzwischen Preisnachlässe von bis zu 5 Prozent an. Sie reagieren damit auf die Sorge über eine sinkende Nachfrage aus den USA und überschüssige Lagerbestände.

Dieses Handelsumfeld hat die „China plus Eins“-Strategie beschleunigt. Dabei suchen globale Unternehmen nach alternativen Fertigungsstandorten, um geopolitische Risiken zu verringern. Indien hat diesen Wandel für sich genutzt. Im Quartal bis September 2025 überholte Indien China als wichtigsten Smartphone-Exporteur in die Vereinigten Staaten und deckte rund 40 Prozent der US-Nachfrage, die zuvor chinesische Hersteller bedient hatten. Die US-Importe von Smartphones aus Indien stiegen um etwa 15 Milliarden US-Dollar, während die Importe aus China um rund 18 Milliarden US-Dollar zurückgingen.

Trotz dieser Fortschritte bleibt das Verhältnis komplex. China dominiert weiterhin die weltweiten Elektronikexporte und kommt auf fast ein Drittel des globalen Gesamtvolumens. Indien importiert nach wie vor in großem Umfang aus China: Die Elektronikimporte beliefen sich im Haushaltsjahr 2026 auf 116 Milliarden US-Dollar, verglichen mit Exporten im Wert von 48 Milliarden US-Dollar. Chinesische Zulieferer liefern rund 75 Prozent der in der indischen Fertigung verwendeten Elektronikkomponenten. Dieses anhaltende Handelsdefizit zeigt, dass Indien trotz wachsender Exportkapazitäten für seine eigenen Produktionslinien weiterhin auf chinesische Vorprodukte angewiesen ist.

Herausforderungen auf dem Weg zur Eigenständigkeit

Der Weg zur Unabhängigkeit in der Fertigung ist noch lang. Exporte von Bauteilen im Wert von 2,5 Milliarden US-Dollar nach China sind zwar ein bedeutender Meilenstein, verblassen aber gegenüber den 36,8 Milliarden US-Dollar, die Indien im Haushaltsjahr 2025 für Elektronikkomponenten importierte. Fast 40 Prozent davon stammten aus China und mehr als 16 Prozent aus Hongkong. Die gesamten Elektronikimporte im Wert von 116 Milliarden US-Dollar im Haushaltsjahr 2026 verdeutlichen die anhaltende Abhängigkeit von ausländischer Technologie.

Qualitätsvorschriften, die für die Beschaffung im Ausland eine Zulassung durch das Bureau of Indian Standards verlangen, sowie steigende Einfuhrzölle auf Bauteile haben die lokale Fertigung gefördert. Der Wandel braucht jedoch Zeit. Die sieben genehmigten ECMS-Projekte sind erst der Anfang eines umfassenderen Vorhabens zum Aufbau eines heimischen Ökosystems für Bauteile. Im Rahmen des Programms sind 249 Anträge von indischen und internationalen Unternehmen eingegangen, die Investitionen von 1,15 Billionen Rupien (knapp 14 Milliarden US-Dollar) in Aussicht stellen. Das signalisiert ein starkes Interesse des Privatsektors daran, Indiens Fertigungskapazitäten auszubauen.

Auch die Wettbewerbslage verändert sich. Während indische Bauteilhersteller ihre Produktion ausweiten, geraten sie durch etablierte chinesische Zulieferer unter Preisdruck, die angesichts einer durch Zölle verursachten Nachfrageschwäche ihren Marktanteil halten wollen. Indische Hersteller müssen die Möglichkeit, günstigere Vorprodukte zu beziehen, gegen das strategische Ziel abwägen, eigene Kapazitäten aufzubauen. Die nächste Wachstumsphase hängt davon ab, ob Indien seinen Erfolg bei der Smartphone-Montage auf höherwertige und komplexere Bauteilkategorien wie Halbleiter und moderne Displays übertragen kann.

Die wichtigsten Punkte

• Indische Zulieferer exportierten im Haushaltsjahr 2026 Apple-Bauteile im Wert von 2,5 Milliarden US-Dollar nach China. Bis zum Jahresende könnte der Wert auf 3,5 Milliarden US-Dollar steigen, gegenüber 920 Millionen US-Dollar im Haushaltsjahr 2025.
• Große Zulieferer wie Foxconn, Tata Electronics und Pegatron liefern Leiterplattenbaugruppen, mechanische Teile und Gehäuse an chinesische Werke sowie nach Vietnam.
• Der Anstieg folgt auf das Programm „Production Linked Incentive“ und das Programm zur Fertigung von Elektronikkomponenten. Sie sollen den Anteil der im Inland geschaffenen Wertschöpfung von 20 Prozent auf 35 bis 40 Prozent erhöhen.
• Indien überholte China Ende 2025 als wichtigsten Smartphone-Exporteur in die USA und deckte rund 40 Prozent der US-Nachfrage, die zuvor chinesische Hersteller bedient hatten.
• Trotz wachsender Exporte importierte Indien im Haushaltsjahr 2026 Elektronik im Wert von 116 Milliarden US-Dollar, verglichen mit Exporten im Wert von 48 Milliarden US-Dollar. Rund 75 Prozent der Bauteile stammen weiterhin aus China.
• Chinesische Zulieferer bieten indischen Herstellern angesichts der Handelsspannungen und der sinkenden US-Nachfrage nach chinesischen Waren Preisnachlässe von bis zu 5 Prozent an.